UNA INVERSIÓN CASI SEGURA…

Primero que nada, hay que aclarar que EN LAS INVERSIONES NO HAY NADA SEGURO, hay PROBABILIDADES. Hay inversiones que tienen mas probabilidades de ser exitosas, e inversiones que tienen menos probabilidades de ser exitosas.

En este post, pretendemos mostrar una metodología de inversión que tiene ALTÍSIMAS PROBABILIDADES de ser exitosa a través del tiempo y de poder obtener rendimientos muy competitivos. Se trata de invertir en el índice S&P500.

¿QUE ES EL ÍNDICE S&P500?

El S&P 500 (Standard & Poor’s 500 Index) es uno de los índices bursátiles o de bolsa, más importantes de todo mundo, sino es que el más importante. Este índice enlista a las 500 empresas más importantes de Estados Unidos (que, a su vez, es la economía más grande e importante del mundo). Todo el dinero que hay invertido en las compañías que componen este índice, representan el 80% del total de la capitalización que hay en TODAS las empresas en Estados Unidos. O sea que 8 de cada 10 USD que hay en acciones de compañías de Estados Unidos, están en las compañías que componen este índice.

Lo anterior quiere decir que el índice es el indicativo de valor de las 500 empresas más importantes, dentro de las cuales podemos mencionar a;

3M, ADOBE, ALASKA AIR, GOOGLE, AMAZON, APPLE, AT&T, BANK OF AMERICA, CATERPILLAR, CHEVRON, EBAY, FACEBOOK, GENERAL ELETRIC, MC DONALS, PFIZER, TEXAS INSTRUMENTS, TWITTER, entre otras. (Ver listado completo en este enlace https://en.wikipedia.org/wiki/List_of_S%26P_500_companies)

En resumen, este índice nos da un indicativo de cómo está el valor en acciones de esas 500 empresas en conjunto, y como se puede apreciar en su listado, cuenta con compañías de tecnología, industria médica, financiera, consumo, bienes raíces, materias primas. Es decir, está ALTAMENTE DIVERSIFICADO.

A continuación, se muestra un gráfico de como se ha comportado este índice en los últimos 50 años.

Como podrán apreciar, desde 1971 a la fecha este índice a sido alcista (que ha subido en valor) en prácticamente todo momento (salvo 3 o 4 periodos de tiempo).

En la siguiente gráfica, se muestran los años donde han tenido las principales caídas.

En el año 2000, se tuvo una crisis conocida como “punto-com” donde un grupo de empresas relacionadas con el internet se sobre valoraron demasiado debido al “boom” de todo lo relacionado con la industria de internet, comenzando dicho boom en 1997 y estallando finalmente en el año 2000. En 2008 sucedió la crisis de las «hipotecas subprime» originada en Estados Unidos y que afecto a todo el mundo.

(Ver https://es.wikipedia.org/wiki/Crisis_de_las_hipotecas_subprime)

Sin embargo, a partir de 2009 y hasta la fecha, el índice ha subido de manera sostenida e incluso hay quienes dicen que pudiéramos estar llegando a una nueva burbuja como la mostrada en el año 2000, y puede ser cierto, ya que actualmente la economía de Estados Unidos ha sido muy apuntalada por las reservas federales, generando una gran euforia (quizá desmedida) por la compra de valores bursátiles (acciones de empresas).

Pero que sucede cuando el índice tiene bajadas por diversas crisis; el índice baja, pero siempre, SIEMPRE volverá a subir en los próximos años o quizá meses.

¿PORQUE SUCEDE ESTO?

Sucede porque al ser Estados Unidos la economía más grande e importante del mundo, las empresas son compañías fuertes, sólidas y que están relacionadas con una economía global, ya que generan negocios en todo el mundo. Las compañías que la conforman, son compañías de clase mundial, que tiene a los mejores directivos, las mejores tecnologías e investigación, las mejores estrategias de negocio y seguramente la mayor parte del tiempo serán rentables y generarán buenas utilidades para sus dueños.

Por esta razón, este índice y su tendencia a LARGO PLAZO siempre será alcista. Las empresas mas importantes de Estados Unidos, difícilmente irán a la quiebra todas. Estados Unidos podrá tener alguna crisis y quizá algún sector podrá entrar en crisis (el financiero, el de internet o consumo, por mencionar algunos ejemplos) pero difícilmente todas estas 500 empresas se irán a la bancarrota al mismo tiempo y en caso de que 1 o 2 o 10 empresas de un sector vayan a la bancarrota, aún quedaran 490 empresas que seguramente seguirán siendo exitosas. Adicionalmente, si una empresa va a la bancarrota, sale del índice y entra otra. En conclusión, este índice siempre tendrá a las 500 mejores empresas de Estados Unidos y el promedio de dichas empresas, siempre serán exitosas.

¿El índice puede bajar? Claro que puede bajar y pueden ser porcentajes especialmente importantes. Por ejemplo, en 2008 bajó un 48% de su valor, en 2008 un 51% y en 2020 bajó un 30% de su valor (durante los meses de marzo-abril de la pandemia del COVID 19).

La finalidad de este post es mostrarles que esté índice, pase lo que pase en la economía global, al final de los años SIEMPRE SERÁ ALCISTA. Y lo mejor de todo es que podemos invertir en este índice, en el mercado hay infinidad de instrumentos que te permiten comprar una pequeña parte de este índice.

¿MOTIVO PARA TENER PÁNICO O PARA VER OPORTUNIDADES?

Cuando el índice baja, derivado de factores económicos globales (como la pandemia) o regionales (por ejemplo una posible guerra), están los inversores o fondos de inversiones que al tener reglas rígidas en sus políticas, tienen que ser precavidos y sacan su dinero de las acciones y/o índices (provocando que la bajada sea aún más pronunciada, ya que todos están vendiendo, como si fuera un efecto dominó), pero al final deberán de regresar a comprar esas acciones y/o índices, ya que de otra manera no podrían ofrecer rentabilidad a sus clientes y/o inversores. Adicionalmente recordemos que toda economía es cíclica.

¿COMO INVERTIR EN ESTE ÍNDICE?

Como este post no tiene la finalidad de hacer lucro, no pretendemos realizar ninguna recomendación en particular, pero te podemos decir que para invertir dinero en el S&P500, hay muchas maneras. Casi todas las Casas de Colsa y Brokers en cualquier parte del mundo tienen acceso a la compra de este índice a través de distintos instrumentos. Y si, al meter dinero en este índice eres propietario de una parte (muy pequeña claro) de cada una de esas 500 empresas más importantes de Estados Unidos.

Por poner algunos ejemplos, las Casas de Bolsa tienen fondos de inversión indexados a este índice. Esto quiere decir que replican exactamente el comportamiento de este índice. Así como también puedes comprar fondos de inversión indexados a la Bolsa Mexicana de Valores, o a algunos instrumentos de renta fija. Aquí en México por ejemplo está GBM, ACTINVER, MONEX, FINAMEX, VECTOR, INVEX, etcétera. Puedes acercarte a cualquiera de ellos y te brindarán asesoría. Imagina que al meter dinero a un fondo de inversión que esta indexado al S&P500, estás comprando una muy pequeña parte de acciones de estas compañías.

Otra forma, es comprar este índice a través de Brokers regulados, SIN EMBARGO, si tu objetivo es a largo plazo (y así debe de ser), no se recomienda invertir a través de Brokers debido a que ellos te pueden cobrar comisión por tiempo que estás invertido y en el caso de fondos, normalmente te cobran comisión por entrar, por salir o ambos.

 ¿CUALES SON LAS PREMISAS PARA QUE NUESTRAS INVERSIONES EN ESTE ÍNDICE SEAN CASI SEGURAS?

Ahora viene lo mas importante de este post; ¿CUAL SERÍA LA METODOLOGÍA PARA QUE NUESTRAS INVERSIONES SIEMPRE SEAN EXITOSAS?

Hay dos premisas principales.

1. Se debe invertir en este índice a LARGO PLAZO. Largo plazo son años (más de 3 idealmente).
   • Imagina que inviertes todo tu dinero o patrimonio en este índice y al día siguiente empieza a estallar una burbuja. Seguramente al ver que tu inversión empieza a decrementar su valor, saldrás despavorido de tu inversión y probablemente tendrás grandes pérdidas. Por tal motivo debes de invertir con un horizonte de LARGO PLAZO.
2. Se debe de invertir de manera periódica, de una forma escalonada.
   • Supongamos que tienes la disciplina de invertir $1,000 MXN o 1000 USD, cada mes, sin falta y de manera religiosa. todos los días 1 de cada mes, inviertes en el índice.
   • Si en dado caso que sucediera que la burbuja estalla y comienzan a bajar el valor de tus inversiones, el monto de tu dinero invertido estará bajando de valor; Sin embargo, la siguiente aportación a tu inversión, la harás a un precio menor durante todo el periodo bajista. En el ejemplo de abajo se muestra en color rojo las compras o el dinero que estas metiendo a la inversión en el periodo bajista.
   • Si en la gráfica mostrada abajo, cada signo de $ representa la misma cantidad de dinero invertido, es evidente que el total de dinero colocado durante el periodo bajista, sería aproximadamente el promedio mostrado en la barra horizontal color verde.

Pero lo mejor viene al terminar el periodo bajista, y como no hay tormenta que dure 100 años, se viene el periodo alcista mostrado por el recuadro color azul. En este periodo, se estará comprando a un precio que estará subiendo de manera casi constante.

No hace falta ser un genio para saber que el valor total de las inversiones, en el año 2011-2012 tendrá una ganancia importante.

Básicamente, si cumplimos con lo antes mencionado estamos PROMEDIANDO el precio de lo que estamos comprando, y al ser un índice que tiende a ser positivo a lo largo del tiempo, siempre se tendrá RENDIMIENTO POSITIVO.

Por lo anterior, se concluye que, si vamos con DISCIPLINA y sobre todo a LARGO PLAZO, difícilmente será una mala inversión.

Warren Buffet, considerado uno de los inversores más grandes e importantes del mundo (ver https://es.wikipedia.org/wiki/Warren_Buffett)  y una de las personas más ricas del planeta, generó una de las fortunas más grandes del mundo “apostando” precisamente a los periodos bajistas de la bolsa, donde el veía oportunidades de comprar BARATO. De ahí algunas de sus frases más famosas en el mundo de las inversiones a largo plazo;

“Sé codicioso cuando los demás son miedosos y se miedoso cuando los demás son avariciosos”  

También hay algunas maneras de potencializar la inversión en esté índice para que si al seguir los pasos mostrados arriba, tienes un 20% de rendimiento anual, se pueda convertir en 50% o 70%, pero eso, es motivo de otro post.

Ojalá este post te ayude a reflexionar acerca de la importancia de ir a largo plazo en materia de inversiones y también a valorar los periodos bajistas del mercado. Estos periodos son buenos, ya que te permiten comprar con “descuento”. Imagina que un vecindario que históricamente sus propiedades han tenido mucha plusvalía, tiene una crisis de seguridad o por falta de servicio, por lo que los habitantes empiezan a vender muy baratas las propiedades, al pasar la crisis y resolver el problema, los precios de las casas vuelven a subir y quienes compraron durante la crisis tuvieron plusvalías en sus nuevas propiedades. Y lo mejor de todo es que a diferencia de este ejemplo, tienes prácticamente garantizado que en el índice SP500, SIEMPRE TENDRÁ UNA TENDENCIA A LLEGAR A MÁXIMOS HISTÓRICOS, tal como sucede en estos momentos (post escrito el 20 de febrero de 2021).

Es todo por este post, espero que la información mostrada en este post te ayude a reflexionar y a tomar acciones para poder decidir sobre tu futuro financiero.

Felices inversiones.